9月17日，北京證券交易所發(fā)布《北京證券交易所投資者適當(dāng)性管理辦法》(試行)(以下簡(jiǎn)稱“《辦法》”)?！掇k法》明確，個(gè)人投資者準(zhǔn)入資金門檻為證券資產(chǎn)50萬(wàn)元。機(jī)構(gòu)投資者準(zhǔn)入不設(shè)置資金門檻。自規(guī)則發(fā)布之日起，投資者即可預(yù)約開通北交所交易權(quán)限。此外，新三板創(chuàng)新層投資者準(zhǔn)入資金門檻即日起由150萬(wàn)元調(diào)整為100萬(wàn)元。

個(gè)人投資者資金門檻為50萬(wàn)元

《辦法》明確，參與本所市場(chǎng)股票交易的個(gè)人投資者在申請(qǐng)權(quán)限開通前 20 個(gè)交易日證券賬戶和資金賬戶內(nèi)的資產(chǎn)日均不低于人民幣 50 萬(wàn)元(不包括該投資者通過融資融券融入的資金和證券);參與證券交易 24 個(gè)月以上。機(jī)構(gòu)投資者準(zhǔn)入不設(shè)置資金門檻。

據(jù)了解，在北交所開市前已開通精選層交易權(quán)限的投資者，其交易權(quán)限將自動(dòng)平移至北交所。

北交所相關(guān)負(fù)責(zé)人接受央視財(cái)經(jīng)記者采訪時(shí)表示，將投資者門檻從100萬(wàn)降到50萬(wàn)主要出于兩方面考慮：一是橫向比較了風(fēng)險(xiǎn)。將在北交所上市的公司是專精特新的中小企業(yè)，雖然具有業(yè)績(jī)波動(dòng)大、業(yè)績(jī)不穩(wěn)定等風(fēng)險(xiǎn)，但是橫向比較金融衍生品交易、期貨期權(quán)等交易風(fēng)險(xiǎn)客觀上還是相對(duì)低的，所以可以適當(dāng)降低投資者門檻。

二是降低投資者門檻可以增加板塊流動(dòng)性。目前新三板精選層符合100萬(wàn)門檻的投資者175萬(wàn)戶，降低門檻可以讓更多投資者參與北交所股票交易，為上市企業(yè)開拓更廣泛融資渠道，增加流動(dòng)性的同時(shí)提高溢價(jià)，投資者也可以更好地進(jìn)行投資。

創(chuàng)新層門檻降至100萬(wàn)

同時(shí)，北京證券交易所將堅(jiān)持與新三板創(chuàng)新層、基礎(chǔ)層一體發(fā)展和制度聯(lián)動(dòng)，具有新三板創(chuàng)新層和基礎(chǔ)層交易權(quán)限的投資者，其交易權(quán)限范圍將包含北京證券交易所股票。

北交所表示，本次規(guī)則發(fā)布后至北交所開市前，投資者參與精選層股票交易仍需滿足100萬(wàn)元證券資產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn)。

另外，全國(guó)股轉(zhuǎn)公司同步修改投資者適當(dāng)性管理辦法，新三板創(chuàng)新層投資者準(zhǔn)入資金門檻即日起由150萬(wàn)元調(diào)整為100萬(wàn)元。

關(guān)鍵詞： 北交所 個(gè)人投資者 資金門檻 提前預(yù)約